Em Balance Wars, dois lutadores se enfrentam em uma plataforma estreita flutuando sobre o mar. Eles se mexem de um jeito meio estranho e bambo, e cada golpe empurra o lutador para mais perto da beirada. O objetivo é simples: ficar na plataforma e derrubar o adversário.
Cada lutador tem uma arma. Atire no adversário para empurrá-lo em direção à borda e pule para desviar dos tiros dele. Mova-se para a esquerda e para a direita para manter o equilíbrio e não escorregar para a água. Bônus aparecem pela plataforma, e pegá-los dá poderes especiais que podem virar a luta. Quem derruba o outro marca um ponto, mostrado na lateral da tela. Dia e noite se revezam conforme a partida avança.